一、热点回顾
1、 近日,“投资喀麦隆”官网报道在《2023年喀麦隆财政法案》草案中提议,将原木出口税率提高到离岸价格的60%,进一步收紧了原木出口的条件。若该提议通过,喀麦隆的原木出口关税将在两个财政年度内增加25%,即从2021年的35%到2022年的50%,在2023年将提高到60%。
2、2022年,广西壮族自治区木竹加工和造纸产业实现产值3500亿元,同比增长8%,对全区规模以上工业增长贡献最大。近年来,广西各地以木竹加工和绿色家居为特色的林业产业园区成批涌现。目前,广西已建和在建的上规模林业产业园区有40多个,集聚全区约80%的规模以上木竹加工企业,创造了全区70%以上的木竹加工产值。
3、近日福建省莆田市秀屿港区莆头港口2号泊位,中国香港籍“东方珊瑚”轮正卸载1.7万多根原木。
4、从期货面来看,1月底木材期货收盘价报499.8USD,12月底木材期货收盘价报373.7USD,增幅为33.74%。
5、由此12月30日,中国外汇交易中心发布公告称,自2023年1月1日起,调整CFETS人民币汇率指数、SDR货币篮子人民币汇率指数货币篮子权重。
二、1月木方概况
价格面:
截止到1月底,全国木方价格涨跌互现,3m白松均价报1926元/方,环比下跌14元/方;3m辐射松均价报1605元/方,环比持平;云杉均价报1985元/方,环比下跌20元/方;樟子松均价报1928元/方,环比下跌1元/方;铁杉均价报1979元/方,环比上涨1元/方。
需求面:
一月份来看整体需求开始下滑,主要由于年关以来上下游中心转向回款为主,放款增库补需情况较少,尤其是从地区来看三北地区由于受低温影响,项目停工较早且比例扩幅明显;而华南、华东来看是主要的原木疏散地,源头需求表现一般,成品材订单需求也一般;西南、华中来看,外地订单需求进库不及预期年前补货情绪不佳。
供给面:
从根据建筑木方放假停产前储备原材的品种特性来看,年末原木进口量普遍出现回升,2022年11-12月累计进口746万方,同比下降26.8%。根据春节前加工企业(样本企业)原材库存储备调研情况来看,七成企业原材储备为基础备货,两成企业在年前仍在清销库存,一成企业增加少量原木库存体量。
汇率面:
从汇率端来看,2022年整体呈现上升趋势由于美联储加息措施落地迅速,走势上升明显,原木采购价格受汇率影响成本居高。由此12月30日,中国外汇交易中心发布公告称,自2023年1月1日起,调整CFETS人民币汇率指数、SDR货币篮子人民币汇率指数货币篮子权重。具体来看,CFETS人民币汇率指数篮子中,下调美元货币权重至0.1983,下调欧元货币权重至0.1820,人民币回升概率增大,原木采购成本小幅降温。
期货面:
从期货面来看,1月底木材期货收盘价报499.8USD,12月底木材期货收盘价报373.7USD,增幅为33.74%,从原因上来看,年底由于感恩节及圣诞节放假供给明显减少,收盘价开始持续回升,叠加市场预期回暖价格回稳开始有支撑。
三、2月木方预测
宏观面:
近期,多地首套房贷款利率进一步下降,部分已降至3.8%、3.7%。截至1月31日,在监测的103个城市中,首套房贷款利率低于4.1%的城市共30个,其中二线城市8个,其余均为三四线城市。与此同时,保交楼、保民生、保稳定各项工作也将扎实推进,进一步稳定购房者的预期和需求。
需求面:
从需求端来看,截至2023年1月31日(农历正月初十),百年建筑调研全国12220个工程项目,工程项目开复工率为10.51%,较2022年2月10日(农历正月初十)下降16.77%。本期劳务到位率14.69%,相较于去年(农历正月初十)下降10.97%。复工数据呈现双降趋势,主要由于资金问题以及其他相关政策的调整,导致木方需求还在恢复期。
成本面:
从成本端来看,整体将会趋于走高趋势,从近期原木端报价来看年前云杉涨价至150欧元/方,涨势短期未止叠加外盘木材期货持续扬价,但汇率端有小幅下行温和涨价成本。
市场心态:
从市场心态来看,据百年建筑对木材供应链上、中、下游调研,对未来看好偏多,5成认为木方价格或在供给调整下上浮,3成受访者认为木方价格持稳过渡,2成受访者表示在需求走低下木方价格或呈现跌势。
华南某企业:企业反馈预计开工在正月十五以后,年前原木方面并未囤货,由于靠近港口采购周期较其他地区短,补货心态一般,从成品方面来看基地有部分存货,但整体体量较少且年后市场恢复缓慢,开料较少。
华东某企业:现期来看,年前部分回款未到帐目前依旧有收款压力,现金流有部分缺口,此外从市场需求来看,华东前期部分房建有发力,木方用量增多,前期消耗增多在春节期间赶工量少,周期补库已填平短期需求,需求增量或减淡。
华中某企业:企业反馈华中多数为周边供货,市场贸易商居多,现期可接订单,但实际出货或延后,本地松木较为充裕,整体采购量不足,价格或持稳过渡。
西南某企业:企业反馈自身材料多为华南等其他加工基地长途货运送来,由于春节假期人工以及物流并未完全恢复,成本依旧在高位且近期施工项目停工显著,企业自身接单不足,价格以稳为主。
西北某企业:暂时未复工,且西北地区天气较为寒冷,施工难度大,前期停工时间早,周期也较其他地区早,需求并不明显,此外从货运方面来看,工人未完全返工,供应链缺口未补齐,整体复工复产在正月十五到二十之间。
综上所述,整体来看1月春节假期下整体停工停产现象比较普遍,需求端受制明显,而从供给端来看销库情绪集中,价格表现震荡。
免责声明:Mysteel发布的原创及转载内容,仅供客户参考,不作为决策建议。原创内容版权归Mysteel所有,转载需取得Mysteel书面授权,且Mysteel保留对任何侵权行为和有悖原创内容原意的引用行为进行追究的权利。转载内容来源于网络,目的在于传递更多信息,方便学习与交流,并不代表Mysteel赞同其观点及对其真实性、完整性负责。申请授权及投诉,请联系Mysteel(021-26093397)处理。